California Department of Financial Protection and Innovation (DFPI) har helt dragit tillbaka licensen för den konkursade kryptolångivaren BlockFi nästan två år efter att företaget förklarade sig i konkurs.
Detta beslut är det sista steget i en utredning som började med att DFPI stoppade BlockFis verksamhet i november 2022.
Kaliforniens DFPI drar in BlockFis licens
Som en del av en uppgörelse gick BlockFi med på att ge upp sin licens, stoppa sina olagliga metoder och avstå från aktiviteter som anses osäkra. Denna överenskommelse markerar formellt slutet på BlockFis närvaro i Kaliforniens lånesektor och stärker DFPI:s fokus på att skydda konsumenternas intressen.
DFPI fastställde att BlockFi bröt mot statliga finanslagar genom att inte utvärdera låntagares förmåga att återbetala sina lån och genom att ta ut ränta innan de faktiskt tillhandahöll lånekapital. Dessutom erbjöd BlockFi inte nödvändig kreditrådgivning till låntagare och misslyckades med att rapportera betalningshistorik till kreditinstitut.
“Även om vi uppmuntrar innovation på vår finansmarknad, måste företag följa lagar och skydda konsumenter enligt dessa lagar för att fortsätta verka i Kalifornien,” sade DFPI-kommissionären Clothilde V. Hewlett här.
Regulatorer fann också att BlockFi felaktigt presenterade räntor på lån i sina dokument. Som en följd utfärdade DFPI ursprungligen en böter på 175 000 USD för överträdelserna men avstod senare från den, med prioritet på återbetalning till konsumenterna på grund av BlockFis konkursstatus.
BlockFis finansiella problem förvärrades sedan november 2022, efter nedgången för Sam Bankman-Frieds FTX, med vilken det hade djupa finansiella kopplingar. Tidigare samma år, i juli, utökade BlockFi en kreditlinje på 400 miljoner USD till FTX US och hade ytterligare ett lån på 275 miljoner USD med börsen. Denna relation placerade FTX som en av BlockFis största osäkrade fordringsägare, vilket ytterligare belastade BlockFi efter FTX:s sammanbrott.
I mars 2024 nådde BlockFi en uppgörelse på 875 miljoner USD med FTX:s och Alameda Researchs dödsbon. I juli hade företaget börjat distribuera initiala utbetalningar till sina fordringsägare, vilket underlättades genom Coinbase. I april 2023 uppgick BlockFis uppskattade skulder till mellan 10 miljarder USD och involverade fler än 100 000 fordringsägare.
Disclaimer
All information på vår webbplats publiceras i god tro och endast för allmän information. Varje åtgärd som läsaren vidtar baserat på informationen på vår webbplats sker strikt på egen risk.
