En AI-aktie rapporterar resultat den 4 maj, tre veckor före Nvidia, och den tekniska analysen visar att aktien är mer översåld än på ett år.
Palantir (PLTR) stängde över 143 USD den 23 april. Kursen är ner med cirka 30 % från toppen i november och ungefär 15 % hittills i år. Aktien har fastnat i en fallande kanal sedan början av november och har blivit avvisad vid varje uppgång. Men under ytan börjar signaler att vända.
En positiv avvikelse har uppstått, institutionella pengar har blivit positiva, och optionshandlare förbereder tyst en kort squeeze. Här är varför resultatrapporten den 4 maj är viktigare än Nvidias rapport, och vilken nivå priset behöver nå.
Palantir-aktier är kraftigt översålda
Datumet är första fördelen. Palantir (PLTR) rapporterar Q1 2026 resultat måndag 4 maj 2026, efter börsens stängning. Nvidia (NVDA) rapporterar inte förrän i slutet av maj.
Den här perioden på tre veckor gör Palantir till den första större AI-aktien som rapporterar resultat denna säsong. Vilka siffror Palantir presenterar sätter tonen fram till Nvidias rapport. Det påverkar också prissättningen på hela AI-sektorn fram till mitten av maj.
Situationen är översåld. PLTR har fallit 30 % från novembertoppen och ligger fortfarande i en fallande kanal på daglig basis. En orsak till trycket är investeraren Michael Burry, som skrev den 9 april att AI-bolaget Anthropic “äter Palantirs lunch” – med hänvisning till Anthropics ökning från 9 miljarder USD till ungefär 30 miljarder USD i årliga återkommande intäkter.
Aktien föll så mycket som 7 % den dagen. Men nu är Anthropic-nyheten inprisad, och den stora bilden har inte förändrats.
Vill du ha fler sådana insikter? Anmäl dig till chefredaktör Harsh Notariyas dagliga nyhetsbrev här.
Wall Street har inte reagerat negativt. Morgan Stanley-analytikern Sanjit Singh påpekade den 16 april att denna AI-aktiekan ”öka tillväxten och höja sin helårsprognos” vid rapporten den 4 maj.
Det betyder att rapportera bättre siffror än utlovat och höja prognosen för resten av året – en kombination som investerare ofta belönar mest.
De prissätter en omvärdering som en stark rapport den 4 maj kan ge. Det översålda läget, tillsammans med chans till överraskning, är ena halvan av bilden. Den andra halvan visar diagrammet redan.
Diagram visar att PLTR:s översålda läge håller på att vända
Nvidia ser starkare ut på ytan. Aktien handlas nära 201 USD och dess Chaikin Money Flow (CMF), som visar institutionella flöden, är 0,30.
Palantirs CMF har precis gått över noll igen till 0,04. Enkelt tolkat har Nvidia starkare köpsida. Vid djupare analys är dock Nvidia överhettad.
Mellan 5 september 2025 och 30 mars 2026 återvände Nvidias kurs till nivån 164 USD vid båda tillfällen, men CMF föll under samma period. Det är en dold svaghetssignal.
Uppgången i april har skjutit upp CMF till 0,30. Men mönstret visar att NVDA är överköpt inför rapporten den 27 maj och det finns lite utrymme för positiva överraskningar.
Även mellan 24 februari och 10 april gjorde PLTR ett lägre lägsta medan dess Relative Strength Index (RSI), ett momentumindikator, gjorde ett högre lägsta. Det är en vanlig positiv avvikelse, och den har redan visat sig genom en uppgång från aprilbotten. Glidande medelvärden stärker signalen vidare.
PLTR:s viktigaste exponentiella glidande medelvärden (EMA) ligger samlade inom ett smalt intervall på tio USD ovanför nuvarande pris på 143 USD. EMAs jämnar ut dagliga svängningar.
När fyra av dem ligger så nära varandra kan ett tydligt utbrott leda till en snabb kedjereaktion där varje nivå tas tillbaka i turordning. Senast PLTR tog tillbaka sitt 20-dagars EMA, den 2 mars, steg aktien 15,75 %.
Om vi tittar på det stora pengaflödet ser vi att priset gick ner mellan 12 februari och 10 april, men CMF gick upp. Denna andra positiva divergens har gjort att CMF nu har passerat över nollstrecket igen.
Optionsmarknaden kan avgöra uppgången
Den tredje signalen finns på optionsmarknaden. PLTRs volym put-call-kvot är 0,65, vilket visar att fler köper calls än puts varje dag. Men open interest put-call-kvoten ligger på 1,06, vilket betyder att det fortfarande finns fler puts än calls i öppna kontrakt.
Där finns potentialen för en short squeeze. Om rapporten den 4 maj blir bättre än väntat, måste de som har korta positioner täcka sig, och det mekaniska flödet kan då trycka PLTR förbi motståndet i kanalen som har stoppat alla uppgångar sedan november.
Tillsammans visar flera signaler, översålt pris, positivt institutionellt flöde och korta positioner redo att pressas, på en nivå som måste brytas.
Bryt 155 USD för att vända trenden, förlorar Palantir 142 USD fortsätter nedgången
Första hindret är 155 USD. Om priset stänger över den nivån på daglig basis passerar priset alla fyra staplade EMA på en gång. Det var så vi fick en uppgång på 15,75 % efter återhämtningen den 2 mars. Om det händer öppnas vägen mot 165 USD och det större testet vid 175 USD.
Nivån 175 USD är där uppställningen verkligen blir stark. Den sammanfaller med 0,618 Fibonacci retracement och den övre trendlinjen av den fallande kanalen som har stoppat alla uppgångar sedan 3 november. Om priset går över 175 USD, särskilt om rapporten den 4 maj blir en så kallad beat-and-raise som Morgan Stanley har kommenterat, bryter aktien ut ur kanalen. Då blir målen 189 USD och november-toppen på 207 USD nästa att sikta på.
Negativa signaler märks tydligt. Ett dagligt stängningspris under 142 USD bryter strukturen och öppnar för nedgång igen. Då blir 122 USD, den senaste botten från april, nästa nivå att bevaka. Om Palantir visar bättre resultat än väntat, vilket marknaden redan räknar med, kommer signalerna vi sett de senaste veckorna att hjälpa aktien att ta sig förbi det motstånd som hållit den nere i sex månader.
